בעלי דירות המשכירים אותן למגורים, יכולים לבחור באחת מ- 3 אופציות למיסוי ההכנסות מהשכרת הדירות:

1. מסלול רגיל – במסלול זה ינוכו מההכנסה כל ההוצאות שיצאו בייצור ההכנסה. המס שישתלם הינו בהתאם למדרגות המס, בסעיף 121 לפקודת מס הכנסה.

2. מס מופחת בשיעור 10%, בהתאם לסעיף 122 לפקודה – במסלול זה, בעל הנכס משלם מס בשיעור 10%, בגין ההכנסות מן ההשכרה ואינו זכאי לנכות הוצאות.

3. מסלול פטור ממס – במסלול זה קיים פטור ממס עד תקרה בסך 4,200 ש"ח. אם ההכנסות מן ההשכרה הן מעבר לתקרת הפטור, בעל הנכס מתחייב במס על פי שניים מסכום הגלישה, מעל תקרת הפטור, בהתאם למדרגות המס הרגילות.

סוגיה עקרונית, הינה האם ניתן לנכות הוצאות במסלול הפטור, כאשר קיימות הכנסות חייבות במס (ההכנסה עברה את התקרה).

בהוראת ביצוע מיסוי מקרקעין מס' 5/2007 נקבע, כי:-

הרכיב העיקרי בניכוי ההוצאות הוא הפחת בגין הדירה המושכרת.